 |
|
 |
??? 在貨幣基金“寶寶”們收益率下滑的背景下，一些“寶寶”愛好者開始尋找更多高收益低風險的理財品。近期網(wǎng)絡(luò)保險產(chǎn)品成為熱門品種，這些產(chǎn)品不僅預期收益率超過5%，更有一些收益超6%、7%的品種，而且門檻一般只有1000元，是“寶寶”軍團最強大的競爭對手。
不過，投資者在搶收這類品種的同時，要注意這一收益率是否確定能達到。此外，資金流動性和額外費用也值得注意。近期保險產(chǎn)品創(chuàng)新不斷，投資者追新的同時也要注意是否適合自己。
淘寶保險種類多
互聯(lián)網(wǎng)在售的保險理財收益率笑傲群雄。筆者從淘寶保險理財頻道中發(fā)現(xiàn)，至少6款產(chǎn)品預期收益率超過6%，其他產(chǎn)品普遍收益超過5%，值得關(guān)注。
具體來看，弘康人壽在線理財（理財日特別版）投資聯(lián)結(jié)型產(chǎn)品的預期收益率高達7%，處于較高水平。這款產(chǎn)品門檻僅為1000元，不過限量為5000萬。運作周期最短為一年。一年后不領(lǐng)取收益，自動滾存。該產(chǎn)品投資范圍很廣，對債券和債券型基金、債權(quán)投資計劃和不動產(chǎn)投資計劃、信托計劃和專項資產(chǎn)管理計劃、銀行存款和貨幣基金及銀行短期理財這四類資產(chǎn)，投資比例分別為0至80%、0至95%、0至95%、大于等于5%。目前購買還贈送集分寶和保費20倍的航空意外保障等。
國華人壽新版理財寶產(chǎn)品的門檻更低至1元，媲美貨幣基金。這款為萬能型保險，較有新意的是，該產(chǎn)品最低持有31天，預期年化收益率為4%；但若持有到91天或者之后，預期年化收益率就達到6%，很靈活。保單前3年最低保證年化結(jié)算利率2.5%，且T+1到賬。
珠江人壽的匯贏三號贏春版萬能險，預期年化收益率達到6.8%也引起市場關(guān)注。不過對期限要求較高，需要最低持有時間為兩年。最低保證年化收益率2.5%，零初始費用。
此外，還有多款產(chǎn)品收益率超過5%，非?？捎^。而且，越來越多的保險產(chǎn)品趨于短期化、低門檻的運作，尤其是1元門檻起售收益較好的品種。其實，此前阿里金融推出的“娛樂寶”，也是100元起售，7%的預期收益率，實際上是投資國華華瑞1號終身壽險（投資聯(lián)結(jié)型）A款。
相比之下，近期“寶寶”類貨幣基金的收益率繼續(xù)下滑，目前維持在年化收益4.5%水平，銀行目前3個月左右理財產(chǎn)品收益率在5.13%左右。相對來說，保險產(chǎn)品具有一定吸引力。
陸金所6%收益產(chǎn)品惹關(guān)注
1000元門檻，6%左右收益，掛靠平安集團的陸金所推出的保險產(chǎn)品也值得關(guān)注。
從陸金所網(wǎng)站來看，目前首頁上有對“富盈人生”項目的宣傳頁面，不過目前并沒有新產(chǎn)品推出。從此前推出的“富盈人生”第5期看，存續(xù)期為92天，預期年化收益率6%，門檻1000元，和“寶寶”們非常類似，但收益率更高。
據(jù)悉，“富盈人生”正是一款保險產(chǎn)品，是平安養(yǎng)老保險股份有限公司依據(jù)保監(jiān)會要求設(shè)計，面向團體和個人發(fā)行的養(yǎng)老保障委托管理產(chǎn)品。
其產(chǎn)品投資方向非常廣泛，不僅可以投資貨幣基金等貨幣類資產(chǎn)、央行票據(jù)、銀行定期存款、國債、協(xié)議存款、債券、債券回購、債券基金及債券型保險產(chǎn)品，還可以投資于商業(yè)銀行理財產(chǎn)品、信貸資產(chǎn)支持證券、信托公司集合資金信托計劃、證券公司專項資產(chǎn)管理計劃、保險資產(chǎn)管理公司基礎(chǔ)設(shè)施投資計劃、不動產(chǎn)投資計劃和項目資產(chǎn)支持計劃及國家政策規(guī)定保險資金可投資的其他資產(chǎn)。這意味著，這款產(chǎn)品可以投資信托產(chǎn)品。在目前信托產(chǎn)品普遍年化收益在9%的狀態(tài)下，布局信托可以獲取高收益。有理財人士分析，這可能是這類產(chǎn)品收益率高于貨幣基金的主要原因。
此外，從過往產(chǎn)品看，多為3個月期，到期一次性還本付息，預期年化收益率在6%以上。前面幾期曾有6.2%水平，費率大概為0.3%/年。如遇贖回產(chǎn)品的情況（包括但不限于產(chǎn)品期限屆滿，員工離職、退休、喪失勞動能力或在職身故情形等），由養(yǎng)老險直接支付至原繳款賬戶中。這類產(chǎn)品開放期一般為3至5天，投資需要先注冊再填寫風險評估表，還要完成銀行卡綁定，并且提前充值，然后投資。
一位金融資深人士指出，這類產(chǎn)品實際投向不清晰，是否真的投資信托或者類信托產(chǎn)品難以確定，這可能既帶來較高收益率預期，但也相應增加了投資風險。不過，這款產(chǎn)品是由平安保險推出，仍屬于穩(wěn)健品種，達到預期收益率的可能性較高。
參與品種需看三大指標
網(wǎng)絡(luò)保險產(chǎn)品是否靠譜，投資者在參與這類品種前需要看三大指標。首先，收益率是否能達到。無論是“娛樂寶”、“萬能險”，還是陸金所推出的保險產(chǎn)品，基本上都是預期收益率。從淘寶網(wǎng)看到幾只收益率較高的保險理財產(chǎn)品的說明書顯示，最低只保證年化結(jié)算利率為2.5%，對于預期6%至7%的收益率，并非“100%”確保。
據(jù)一位理財師表示，保險理財產(chǎn)品一般是按照當前市場情況和過往收益率水平，計算出一個預期收益率。如果預期收益率較高，真實收益率縮水概率較大。不過，他認為，保險投資范圍比較大，可以投資信托產(chǎn)品、基金專戶等產(chǎn)品。在利率市場化的大背景下很容易做到高收益。另一位第三方人士也表示，一般大型機構(gòu)推出的這類產(chǎn)品，實際收益率和預期收益率差異不會太大，投資者需要考察管理人實力。
第二，看產(chǎn)品的流動性。一般來說，保險產(chǎn)品有一定的固定期限，通常為1至2年，但目前一些品種也低至3個月。保險產(chǎn)品流動性相比貨幣基金差很多，因為貨幣基金通?？梢訲+0贖回。投資者在投資保險產(chǎn)品時候，要和自己資金使用情況相匹配。在產(chǎn)品未到期時就取出，可能會得不償失。
第三，要注意這類產(chǎn)品的費率。一般對保險產(chǎn)品看三大費用：申購費、提前退出費和管理費。尤其是提前退出費，有些需要達到5%。相比之下，貨幣基金的綜合費用大概是在0.5%水平（包括托管費），低于保險產(chǎn)品。
相關(guān)新聞
|
